פתרון ממ"ן 16 יסודות החשבונאות

מטלת מנחה (ממ"ן) 16
הקורס: – 10280יסודות החשבונאות
חומר הלימוד למטלה: דוח על תזרימי מזומנים – יחידה ,10
מבוא לניתוח דוחות כספיים – יחידה  12חלק (II)
מספר השאלות: 7משקל המטלה: 5נקודות

חלק א – דוח על תזרימי מזומנים
שאלה – 1מבנה הדוח על תזרימי מזומנים )%(10
חברת "זרמית" בע"מ החלה בפעילותה ב- 1בינואר 2006.

נדרש:
א. מהי הגדרת "שווה מזומנים" בתקינה החדשה?
ב. להשלים את הנתונים החסרים.

שאלה – 2דוח על תזרימי המזומנים – גישה עקיפה (פשוט) (15%)
לפניכם תמצית הדוחות הכספיים של חברת "תזרים 1" בע"מ לשנים 2006ו-2007:

תזרים 1 בע"מ
מאזן ליום 31 בדצמבר

תזרים 1בע"מ
תמצית דוח רווח והפסד וייעוד הרווחים
לשנה שנסתיימה ב- 31בדצמבר 2007

הערות:
להלן אירועים שהתרחשו בשנת :2007
.1בסוף שנת 2007ירדו שערי ניירות הערך בשוק ההון. לא בוצעו רכישות/מכירות במהלך השנה.
.2החברה רכשה מכונות, במזומנים.
.3החברה הנפיקה אגרות חוב )בערכן הנקוב(, במזומנים.
.4החברה הנפיקה הון מניות בפרמיה, במזומנים.
נדרש:
הכינו דוח על תזרימי המזומנים בגישה העקיפה, לפי הוראות התקינה הבינלאומית.

שאלה – 3הגישה העקיפה (15%)

להלן מאזן חברת "טמזה" ל- 31בדצמבר 2007ול- 31בדצמבר :2006

נתונים נוספים:
.1במהלך שנת 2007רכשה החברה ניירות ערך למסחר שוטף בעלות של 10,000ש"ח. במהלך
השנה לא רכשה ולא מכרה החברה ניירות ערך למסחר שוטף.
.2הנדל"ן להשקעה הוערך לפי שווי הוגן למועד 31בדצמבר 2006ו- ,2007לא היו רכישות
ומכירות של נדל"ן להשקעה בשנת .2007
.3בהסתמך על חוות דעת שמאי מקרקעין מוסמך, החליטה הנהלת החברה לשערך את הקרקע
לפי שווייה ההוגן למועד ה- ,31.12.07כנגד קרן הערכה מחדש.
.4במהלך שנת 2007רכשה החברה מכונות בסך 10,000ש"ח כנגד הנפקת מניות בערך נקוב של
10,000ש"ח, כן רכשה החברה מכונות נוספות בעלות של 10,000ש"ח במזומנים. לא היו
מכירות של מכונות במהלך השנה.
.5ביום 30.12.07נלקחה הלוואה חדשה בסך 50,000ש"ח, למשך שנתיים )נושאת ריבית שנתית
של % 10המשולמת בתום כשנתיים(.
.6לקראת סוף שנת 2007הנפיקה החברה במזומנים, 10,000מניות בנות 1ש"ח ע.נ. )בפרמיה(
במחיר של 2ש"ח למניה.
.7במהלך שנת 2007חילקה החברה דיבידנדים במזומנים בסך 5,000ש"ח.

נדרש:
להכין דוח על תזרימי מזומנים לשנה שנסתיימה ביום ) 31.12.07בגישה העקיפה(, לפי הוראות
התקינה הבינלאומית.

שאלה – 4שאלה מקיפה (25%)

להלן יתרותיה המאזניות של חברת "תזרים "2בע"מ ליום 31.12.07וליום ) 31.12.06בש"ח:

נתונים נוספים המתייחסים לפעילות בשנה שנסתיימה ב-:31.12.07
.1במהלך השנה לא רכשה ולא מכרה החברה השקעות לזמן קצר.
.2ההשקעות לפדיון מיום 31.12.06נמכרו תמורת 106,000ש"ח. במהלך השנה, רכשה החברה
השקעות אחרות בסך 150,000ש"ח.
.3א. במהלך השנה נרכשה קרקע במזומנים.
ב. ציוד שעלותו 12,500ש"ח ופחת שנצבר בסך 7,500ש"ח, נמכר תמורה 6,000ש"ח
במזומנים, ציוד נוסף נרכש במזומנים.
.4עלויות מחקר ופיתוח הופחתו במהלך השנה, לא נוספו עלויות מו"פ במהלך השנה.
.5א. אגרות חוב מסדרה א' בסך 25,000ש"ח נפדו תמורת סכום של 24,000ש"ח )במזומנים(.
ב. אגרות חוב מסדרה ב' הונפקו ב-) 1.1.07ז"פ (1.1.11בניכיון במחיר של 0.98ש"ח, הניכיון מופחת
לפי הקו הישר, )לידיעה –יתרת הניכיון שטרם הופחת ל- 31.12.07הינה בסך 1,500ש"ח(.
.6נערכה הנפקה של מניות רגילות בפרמיה.
.7הרווח הנקי לשנת 2007הסתכם בסך 31,000ש"ח.

נדרש:
להכין דוח על תזרימי המזומנים, בגישה העקיפה.

שאלה – 5גישה ישירה (10%)

להלן נתונים נבחרים מתוך הדוחות הכספיים של חברת " "E. TRADEבע"מ על בסיס צבירה:

המכירות והקניות מבוצעות באשראי.
נדרש:
בגישה הישירה –
א. לחשב את סך הגבייה מהלקוחות במהלך שנת .20X1
ב. לחשב את סך התשלומים לספקים במהלך שנת .20X1
ג. לחשב את התשלומים בגין ההוצאות התפעוליות בשנת .20X1
ד. להציג את תזרים המזומנים מפעילות שוטפת.

חלק ב – מבוא לניתוח דוחות כספיים

שאלה – 6יחסי נזילות (15%)

לקראת תום שנת 2005הכין מנהל הכספים של חברת "נזיל" בע"מ תחזית, לפיה יחסי הנזילות
שישתקפו בדוחות הכספיים של החברה יהיו כדלקמן:
יחס שוטף 1.30
יחס מהיר 0.90
נדרש:
הראו כיצד ישפיע ביצוע העסקאות הבאות )כל אחת בנפרד( לפני סיום השנה ) (31.12על יחסי
הנזילות הנ"ל:
א. גבייה מלקוחות לחשבון הבנק )החשבון מצוי במצב של "משיכת יתר.("
ב. קניות נוספות של חומר גלם באשראי ספקים לזמן קצר.
ג. מכירה של מלאי במחיר מימוש נטו הנמוך מעלות המלאי.
ד. נטילה של הלוואות לזמן קצר לחשבון הבנק )בצד נכסים.(
ה. פרעון מוקדם של הלוואות לזמן ארוך מתוך עודפי נזילות )ההון החוזר.(
ו. קניית ציוד, שתמומן בעיקרה באשראי ספקים לזמן ארוך )ומקצתו מתוך ההון החוזר.(
ז. הכרזה על דיבידנד במזומן, שישולם בשנה הבאה.

שאלה 7 שאלות רב-ברירתיות (10%)

ש לצרף חישובי עזר לכל שאלה ושאלה:
.1נתבקשתם למצוא את סך עלות המכירות בחברת "המחזור", על-פי הנתונים להלן:
יחס שוטף 2.5
יחס מהיר 2.0
התחייבויות שוטפות 600,000ש"ח

מחזור מלאי=4

עלות המכירות הינה כלהלן:
ש"ח
1,500,000 .א
1,000,000 .ב
1,800,000 .ג
1,200,000 .ד
ה. אף לא אחת מהתשובות לעיל

2. להלן נתונים מתוך הרשומות החשבונאיות של חברת "לבנון" בע"מ:

מחזור המלאי של החברה הוא:
3.555 .א
3.840 .ב
5.333 .ג
5.760 .ד
ה. אף לא אחת מהתשובות לעיל.

**יש תשובות לכל השאלות